Движение денег по видам деятельности

 

Виды деятельности Приток денежных средств Отток денежных средств
Основная деятельность: -выручка от реализации продукции, работ, ус­луг, -поступления дебиторской задолженности, -поступления от продажи материальных ценно­стей, бартера, - авансы покупателей. -платежи поставщикам, -выплата заработной платы, -платежи в бюджет и внебюджетные фонды, -погашение креди-торской задолженности; -выплаты по фонду потребления.
Инвестиционная деятельность: продажа основных фондов нематериальных активов, -поступление средств от продажи долгосрочных финансовых вложений, -дивиденды, проценты от долгосрочных фи­нансовых вложений; -капитальные вложения, -долгосрочные финансовые вложения.
Финансовая деятельность -краткосрочные кредиты и займы, -долгосрочные кредиты и займы, -поступления от продажи векселей и оплаты их должниками, -поступления от эмиссии акций, - целевое финансирование; -погашение краткосрочных обязательств, -погашение долгосрочных кредитов и займов, - выплата дивидендов -оплата векселей.

 

Существует два метода расчета потока денежных средств:

1. Прямой метод расчета потоков осуществляется на основе счетов бухгалтерского учета предприятия.

В результате при прямом методе предприятие получает ответы на вопросы относительно притоков и оттоков денеж­ных средств и их достаточности для обеспечения всех платежей.

2. Косвен­ный метод расчета потоков - на основе показателей Баланса предприятия (Ф-1) и От­чета о финансовых результатах (Ф-2).

Косвенный метод показывает взаимосвязь различных видов деятельности предприятия, а также влияние на прибыль изме­нений в активах и пассивах предприятия.

При косвенном методе основа для расчета - нераспреде­ленная прибыль, амортизация, а также изменения активов и пассивов предприятия. Здесь увеличение активов уменьшает денежные средства предприятия, а увеличение пассивов - уве­личивает, и наоборот.

Анализ денежного потока важен в случае осуществления судо-заемных операций, он выступает как способ оценки кредитоспособности клиента коммерческого банка, в основе которого лежит использование фактических показателей, характеризующих оборот средств у клиента в отчетном периоде.



Модель анализа денежного потока построена на группировке элементов в Бюджете денежных средств по сферам управления предприятием. Этим сферам в модели анализа денежного потока могут соответствовать следующие блоки:

• управление прибылью предприятия;

• управление запасами и расчетами;

• управление финансовыми обязательствами;

• управление налогами и инвестициями;

• управление соотношением собственного капитала и кредитов.

При выдаче ссуды анализ денежного потока делается как минимум за три последние года

Элементы притока и оттока средств для анализа кредитоспособности представлены в таблице 9.3.

Разница между притоком и оттоком средств определяет сальдо общего денежного потока.

Сложившаяся средняя по­ложительная величина общего денежного потока (превышение притока над оттоком средств) может использоваться как предел выдачи кредитов.

На основе соотношения величи­ны общего денежного потока и размера долговых обязательств определяется Класс кредитоспособности заемщика:

Кк = ОДП / Об (5)

 

где, Кк – коэффициент кредитоспособности; ОДП – общий денежный поток; Об – долговые обязательства.

Долговые обязательства представляют собой совокупность заемных средств. Краткосрочные обязательства - это задолженность предприятия, которая должна быть погашена в течение года. Прежде всего, это задолженность кредито­рам, краткосрочные кредиты и займы, полученные авансы.

Долгосрочные обязательства - это задолженность предприятия, которая должна быть погашена в течение периода, превышающего один год, включают в себя долго­срочные кредиты и займы.

Нормативные уровни коэффициента кредитоспособности:

I класс - 0,75: II - 0,30; III- 0,25; IV - 0,2; V - 0,2; VI - 0,15.

Анализ денежного потока позволяет сделать вывод о слабых местах управления предприятием.

 

Таблица 9.3.






Дата добавления: 2018-12-03; просмотров: 112;


Поделитесь с друзьями:

Вы узнали что-то новое, можете расказать об этом друзьям через соц. сети.

Поиск по сайту:

Введите нужный запрос и Знаток покажет, что у него есть.
Znatock.org - Знаток.Орг - 2017-2019 год. Материал предоставляется для ознакомительных и учебных целей. | Обратная связь
Генерация страницы за: 0.005 сек.